「トランプポンプ」で仮想通貨の時価総額が上昇した後、2025年第1四半期の状況をマッピング

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  • 最近のレポートでは、世界的なインフレと仮想通貨の時価総額との興味深い関係が明らかになりました。
  • 最近の仮想通貨時価総額の「急落」は単なる誤報なのか、それともボラティリティが迫っているのか?

金融市場で20年以上の経験を持つベテラン研究者として、私は数多くの市場変動や景気循環を目撃してきました。最近の暗号通貨時価総額の急騰とその後の下落は私の好奇心を刺激し、2025 年の将来についてのいくつかの懸念を引き起こしました。

世界のインフレ、金利、債券市場の複雑な関係を注意深く観察してきた私は、仮想通貨市場と債券市場の両方にとって、今年は非常に不安定な年を迎える瀬戸際にいると信じています。特に米国の債券市場は、政府への資金調達において重要な役割を果たしていることから、厳しい監視下に置かれている。

次期政権はインフレを促進する可能性のある強硬政策に重点を置いており、FRBの金利決定を注視することが不可欠だ。金利が上昇すれば間違いなく債券の魅力が高まり、仮想通貨市場に打撃を与えるだろう。しかし、私はこの落ち込みは借入コストの実際の変化というよりはむしろ投機によるものではないかと考えています。

私の見解では、投資家は潜在的な景気低迷とインフレ上昇に対するヘッジとして、一部の資金を仮想通貨に割り当ててポートフォリオを多様化することを検討すべきだと考えています。暗号通貨市場の回復に関しては、依然として不確実です。しかし、より良いリターンを求める投資家の間でデジタル資産の人気が高まっていることを考えると、私はその長期的な成長見通しについて楽観的です。

最後に、雰囲気を和らげるためにちょっとしたジョークを紹介しましょう。「なぜビットコインは道路を渡ったのでしょうか? それがドルに結びついていないことを証明するためです!」

1 年前、仮想通貨市場の総額は 1 兆 7,200 億ドルという巨額でした。しかし、私たちが話している間に、その数字は3兆2,700億ドルという驚異的な額に急増しており、年初から90.11％という大幅な増加を記録しています。

興味深いことに、その成長の半分は第 4 四半期だけで発生しました。

疑いもなく、「トランプポンプ」が重要な役割を果たし、仮想通貨市場への新規投資の莫大な急増を引き起こしました。

しかし、市場は依然として12月中旬からのピークから11％離れたまま2024年を終えた。

仮想通貨投資家として、私はこの格差の拡大が、最近の記憶の中で最も激動と思われる第1四半期に近づくにつれて、今後何が起こるのかを示唆しているのではないかと思わずにはいられません。

仮想通貨市場は不安定な 2025 年に備えなければなりません

注目すべきことに、グレイスケールによる最新のレポートは、仮想通貨と債券市場の間の興味深い相関関係を明らかにしました。

仮想通貨の価値は大幅に増加し、米国の高利回り債券市場の価値を超え、その規模はほぼ2倍になっています。投資家がより高い利回りを求めるにつれて、デジタル資産にますます魅力を感じていることは明らかです。

このような大幅な成長にもかかわらず、仮想通貨市場の最近の 2 桁の下落は単なるまぐれではありません。

2025年に利下げ幅縮小に関する連邦準備理事会の示唆は若干の不安を引き起こし、金融市場に複雑な状況をもたらしている。

一般に、金利が上昇すると、投資家にとって債券の魅力が高まります。これらの投資のリターンや利回りも高くなるからです。

FRBが利下げ幅を縮小する傾向があることを考えると、投資家が安定した利回りを誇る債券に引き寄せられるのは当然のことだ。この状況は、2025年までに債券市場が復活する可能性への道を開く可能性がある。

これを受けて、債券価格とは逆の動きで知られる仮想通貨市場が低迷した。しかし、この下落は主に、貸出金利の大幅な変更ではなく、金利上昇に関連した投機取引によるものである可能性があります。

では、仮想通貨市場は好転の準備が整っているのでしょうか、それとも長期的な下落が予想されているのでしょうか?

厳しい監視を受ける米国の債券市場

厳密に言えば、債券は米国政府の資金調達方法において重要な役割を果たします。

それにもかかわらず、金利が上昇すると、多くの場合、多大なコストが発生します。連邦準備制度が貸出金利の引き下げに躊躇していることについてドナルド・トランプ次期大統領が声高に主張しているのは驚くべきことではありません。

仮想通貨に長年投資している私は、現在の政治情勢とそれが市場に与える潜在的な影響を注意深く観察しています。トランプ大統領の強硬政策は多くの投資家にとって懸念材料となっており、その結果インフレが上昇すると予想されている。しかし、11月のコアPCEインフレ率の緩やかな伸びは予想外であり、予想よりも物価圧力が低いことを示唆している。経済情勢が当初予想されていたほど不安定ではない可能性があることを示しているため、これは仮想通貨市場にとって極めて重要な瞬間となる可能性がある。複数の市場サイクルを乗り越えてきた者として、私はこの不確実な時代に適応力と慎重さを保つことの重要性を理解しています。常に最新の情報を入手し、現在のデータと傾向に基づいて賢明な意思決定を行うことが重要です。仮想通貨市場はそのボラティリティの高さで知られていますが、計算されたリスクを負うことをいとわない人にとってはエキサイティングな機会も提供します。今後数か月で事態がどのように展開するか見てみましょう。

さらに、12月中旬に発表されたデータでは、現在進行中の失業保険申請件数が過去3年間でピークに達していることが示され、経済に対する財政ストレスの可能性を示唆している。

現在、10年米国債金利は4.576％まで低下している。これは５月下旬以来の最高値である直近高値の４．６％から低下した。

こうした状況の変化により、政府は現在抱えている多額の債務を考慮し、融資金利に関する戦略を修正する可能性がある。

私の個人的な経験と観察を考慮すると、現在の金融情勢は投資戦略、特に暗号通貨への変化を示している可能性があるように思えます。長年にわたって世界経済の動向を注意深く見てきた者として、私は戦略的準備金としてのビットコイン[BTC]をめぐる話題の高まりに気付かずにはいられません。これは、経済の低迷が目前に迫っている可能性を考慮すると特に当てはまります。私の意見では、たとえ混乱期であってもその回復力と成長の可能性を考慮すると、このデジタル資産クラスへの投資努力を再集中し始めるのが賢明かもしれません。

2025-26 年のビットコイン [BTC] 価格予測を読む

2025 年は、従来の債券市場とデジタル暗号通貨市場の両方にとって重要な節目となりつつあります。債券セクターが深刻化する問題に対処する中、仮想通貨市場は魅力的な投資の見通しを提供しているようだ。

しかし、全体的な経済パターンの変化、特に金利に関する変化に対応して政府がとった行動は、今後数か月間注意深く観察することが極めて重要となる。

2025-01-01 15:04