プットコール比率が1を超えて上昇する中、ビットコイントレーダーは下値をヘッジ

経験豊富なオプション市場アナリストとして、私は市場の調整とそれに伴うセンチメントの変化をかなり見てきました。最近のビットコインの価格調整は、確かにオプション取引の領域を揺るがしました。

仮想通貨投資家として、私は最近のビットコイン価格の修正がオプション取引コミュニティに大きな波紋を引き起こしていることに気づきました。アナリストのレポートによると、下値への賭けの需要が大幅に高まっています。この傾向は、ビットコインの短期的な価格の方向性についてトレーダーの間で不安が高まっていることを示している。プットオプションの建玉の増加とインプライド・ボラティリティの急上昇は、この懸念の高まりを示す明らかな兆候です。

オプションデータは弱気なセンチメントを示す

大手仮想通貨デリバティブ取引所デリビットは、弱気賭けでのビットコインオプションの需要が強気賭けでの需要を上回っていることを明らかにした。具体的には、金曜日の今週の期限が近づくにつれ、プットコールレシオが1を超えています。投資家がコールオプション（価格上昇で利益を得る）よりも多くのプットオプション（価格下落で利益を得る）を購入しているため、この不均衡は悲観的な市場心理を示唆しています。

写真：デリビット

Deribit の取引データを調査している研究者として、私は興味深い傾向に気づきました。トレーダーは権利行使価格が 58,000 ドル、52,000 ドル、48,000 ドルのプットオプションに特に興味を持っているようです。このパターンは、これらのトレーダーがこれらのレベルでの潜在的な価格の下限を予測しているか、起こり得る市場の下落から守るために事前の対策を講じている可能性があることを示唆しています。

暗号通貨投資家として、私はETCグループのような業界リーダーが共有する洞察を注意深く観察しています。月曜日に発表された最新のレポートで、彼らは新たなトレンドを強調していましたが、これは私にとって興味深いものです。彼らの分析によると、デジタル資産の機関導入が顕著に増加しています。これは、仮想通貨市場の長期的な成長と正当性にとって前向きな兆候です。

アナリストとして、私はビットコインオプションの建玉の急増が主にプットの建玉の増加に起因していることを観察してきました。この傾向はビットコインの最近の価格調整と一致しており、オプショントレーダーが下値への賭けやヘッジを増やしていることを示唆している。さらに、プットコールの出来高比率と 1 か月の 25 デルタオプションスキューの顕著な増加は、市場参加者の間で下値保護に対する大きな需要があることを示しています。

ビットコインのインプライド・ボラティリティの急上昇

研究者として、私は ETC グループのレポートで興味深い発見に遭遇しました。それは、ビットコインのインプライドボラティリティが大幅に上昇したということです。この指標は将来の価格変動に対する市場の予想を測るために使用されており、現在、1か月物のアット・ザ・マネー・オプションでは50.5%付近で推移しています。トレーダーは、インプライド・ボラティリティが高まるこれらのオプションにプレミアムを支払うことをいとわず、潜在的な価格変動に対する保護を確保したいと考えていることを示唆しています。

報告書の分析では、長期オプションに比べて短期オプションのインプライド・ボラティリティが大きいという特徴を持つ「異常なボラティリティ期間構造」が明らかになった。 ETCグループの専門家によるこの観察は、オプション市場内の「過度の弱気センチメント」を示している可能性がある。

現在、ビットコインの価格は56,129ドルで、過去1日で1.20％下落したことになります。対照的に、デジタル通貨は先週中に 8.70% というより大幅な下落を経験しました。驚くべきことに、ビットコインの取引高は過去24時間で339億6000万ドルと大幅に増加し、69％もの大幅な増加を記録した。

2024-07-08 19:00